Du har allerede lært om teknisk analyse, sett en effektiv strategi og fått et innblikk i grunnleggende risikostyring. Nå står vi foran den siste delen av tradingens hjørnesteiner, nemlig psykologi.
Det psykologiske aspektet i trading er utrolig viktig, men undervurderes dessverre av mange.
«I trading er man sin egen verste fiende», er noe mange tradere sier. Men hva menes egentlig med uttrykket?
Akkurat det kan være vanskelig å forstå før du selv har handlet for ekte penger. Det er da demonene som regel dukker opp. Og selv om du kan finne masse innhold om trading-psykologi på nettet og i bøker, er det noe som du bare må oppleve på egen kropp for virkelig å kunne forstå.
Derfor kan det være lurt å så smått begynne å handle for ekte penger når du føler du er klar. Dette skal imidlertid aldri være penger du ikke har råd til å tape, og det er ingenting i veien for at det bare kan dreie seg om noen kroner i starten. Det viktigste er at du får kjenne på følelsene som kan oppstå når du trader. For det er først når du har opplevd dem, og kan identifisere forskjellene mellom følelsene, at du kan reagere på dem.
[ez-toc]
Traderens viktigste egenskap
Mark Douglas har skrevet boken «Trading in The Zone», som av mange anses for å være den beste som finnes om trading-psykologi. Douglas var en trading-psykolog og jobbet som coach for investorer i store hedgefond, men han tradet også aktivt selv. Mark Douglas døde i 2015, men etterlot seg flere betydningsfulle verk.
Hvis du virkelig vil bli en dyktig trader, anbefaler vi deg å lese boken. Jo tidligere du hører om de vanligste psykologiske feilene innenfor trading, jo raskere vil du minimere risikoen for underskudd når du handler.
Boken finnes også som lydbok og anbefales på det varmeste. Noen av hovedpoengene i boken er:
- Markedene tilbyr et uendelig antall muligheter, men setter samtidig stort press på deg som trader. Dette skyldes at du gjennomgår noen av de sterkeste, negative følelsene som et menneske kan utsettes for når du trader.
- Som trader er det viktig å akseptere risiko. Ingen vinner hver eneste gang. Alle tradere opererer med en viss andel tap, og du bør være forberedt på å kunne tape mange handler på rad. De aller beste traderne er helt bevisste om dette, men det får dem likevel ikke til å gå på kompromiss med disiplin, fokus eller selvtillit.
Som trader må du altså lære deg å akseptere risikoen. Det er er den viktigste egenskapen du kan tilegne deg i jakten på å lykkes på markedene.
Fire former for frykt
De fire vanligste formene for frykt hos en daytrader er:
- Frykten for å ta feil.
- Frykten for å tape penger.
- Frykten for å gå glipp av muligheter, såkalt FOMO (Fear Of Missing Out).
- Frykten for å «etterlate penger på bordet» (stenge posisjonen for tidlig) i en vinnende handel.
Den eneste måten vi kan overvinne dette på er ved å sette opp regler for oss selv. Og deretter følge reglene. Det siste er vi som mennesker ikke særlig gode til, dessverre. Vi støter ofte på problemer på grunn av vår egen motvilje til både å lage denne typen regler, men til syvende og sist også å holde oss til dem.
Vi anbefaler derfor at du skriver ned en detaljert plan som du alltid kan navigere etter. I den siste leksjonen i dette kurset får du mulighet til å laste ned flere nyttige dokumenter som hjelper deg i tradingen, blant annet en mal til en detaljert trading-plan.
Etter hvert som du får mer og mer erfaring kan du lage en mer komprimert versjon som du legger i nærheten av PC-en din.
Eksempel på frykt
Hvis du enda ikke har handlet for ekte penger, kan vi godt forstå at det kan være vanskelig å relatere til innholdet i denne leksjonen.
Kanskje hjelper det hvis du forestiller deg at du har gått lang i en bred indeks, for eksempel S&P 500. Du har altså satset en del penger på at markedet skal stige, og du har planer om å holde posisjonen åpen i noen uker.
Plutselig kommer du over dette klippet:
Har du sett hele klippet? Hvilke følelser fikk du mens du så det? Fikk du lyst til å stenge posisjonen?
I videoen, som riktignok er fra 2012, påstår de at aksjemarkedet står foran en totalkollaps (slike dommedagsprofetier finner du jevnlig i dag også). Det som imidlertid skjedde etterfølgende var at markedet opplevde en av de største oppgangene i historien.
Som trader er det derfor en viktig mental egenskap å kunne motstå denne type informasjoner, og i stedet tro på seg selv og sine egne analyser.
Vær en vinner
En del av «Trading in the Zone» handler om å ha en vinnende tilgang, altså en positiv forventning om hva du skal få ut av tradingen. Samtidig skal du kunne akseptere alle mulige utfall og kontinuerlig forsøke å lære mer om markedene og din egen psykologi.
De aller beste traderne har alltid styr på tre nøkler til suksess:
- Forhåndsdefinerte stop loss slik at de alltid vet hvor mye de risikerer.
- Tåler/aksepterer å ta tap.
- Tydelig plan om når gevinsten skal sikres.
I bunn og grunn må du være klar over at absolutt alt kan skje på markedene. I tillegg finnes det et hav av tilfeldige faktorer som kan spille inn på enkelthandler. Til tross for dette bør du ha tiltro til at resultatene etter et stort antall handler er relativt sikre og forutsigbare.
Med en slik innstilling og tilgang kan du slavisk følge en strategi og samtidig være relativt upåvirket av resultatet i enkelthandler – uansett om det går den ene eller andre veien.
Slik tenker proffene
Mark Douglas lister opp syv punkter som kan hjelpe deg med å bli konsekvent i din tilgang til tradingen:
- Lag en objektiv definisjon av din egen «edge». Beskriv hvorfor din strategi vil gi gode resultater.
- Angi risikoen ved hver handel på forhånd. Sett en stop loss-ordre og flytt den aldri i tapsretningen.
- Aksepter risikoen og vær forberedt på å tre ut av posisjonen hvis kursen går mot deg.
- Vær forberedt på å agere med utgangspunkt i strategien din – umiddelbart.
- Utbetal penger fra eventuelle gevinster løpende.
- Vær bevisst om når du har størst tendens til å gjøre feil.
- Forstå hvorfor det er viktig med prinsipper og regler, og vik aldri fra dem.
Disse punktene kan vi summere opp i én setning: Utarbeid en plan for hvordan DU vil trade – og følg den!
Lær av feil
Psykologi-snakken kan høres banal, selvsagt og enkel ut når du leser om den. Den er imidlertid langt vanskeligere å praktisere. Og enda vanskeligere å holde seg til i lengden.
Det neste trading-skrittet ditt er å teste hvordan det er å handle for ekte penger og kjenne på følelsene vi har beskrevet. Deretter anbefaler vi at du leser «Trading in the Zone» og forsøker å implementere prinsippene i tradingen din.
Til å begynne med er det langt fra usannsynlig at du kommer til å begå de samme feilene som beskrives i boken. Selv profesjonelle tradere gjør disse feilene en gang iblant, men målet må være å hele tiden gjøre færre og færre feil. Til slutt vil du forhåpentligvis nå et punkt hvor feilene og avvikelsene er så få at du får suksess som trader.
Husk at du ikke må “dømme” prosessen mislykket når/hvis du begår feilene. Det er nemlig helt naturlig. Det som derimot vil være mye mer kritisk, er hvis du ikke lærer av feilene du begår. I disse ligger det nemlig en stor grad av hjelp.
Og husk…
Du kan IKKE kontrollere hvor mye penger du lykkes med å få ut av markedet.
Du kan IKKE kontrollere hvordan handlene dine går.
Du KAN kontrollere deg selv samt innstillingen og tankegangen din.
Derfor: Ikke bestem deg på forhånd for hvor mye du skal tjene. Forsøk utelukkende å gjøre så gode handler som mulig, men uten å gå på kompromiss med regelsettet ditt.
Neste leksjon
I neste leksjon bruker vi litt tid på handelsplattformen som vi benytter i dette e-kurset. Det er en intuitiv plattform med alle nødvendige funksjoner, og den egner seg godt for både nybegynnere og profesjonelle.
Vi ses!